“Zo presteren onze kooptips in 2025” (en toch weer box 3)

StockWatch slaat de gong!

Eerst even dit, dat was dinsdag een lekkere klap op de gong Niels! Jaja, StockWatch, de wederhelft van het BeursCafé, had een bescheiden feestje deze week. We bestaan een jaar en we mochten gongen van Euronext. Op het balkon ziet u iedereen die voor StockWatch werkt plus Anita, de vrouw van Arend Jan.

Nog even een woordje van onze CEO - keurig, fleurig en kleurig in het nieuw gestoken door Anita:

Brede markt

Europe is losing, Europe is falling behind.

Was getekend, Mr. Wall Street himself, ofwel CEO Jamie Dimon van de grootste Amerikaanse bank: JPMorgan Chase. Ben je het hier mee eens, of oneens, beleggerstrainer Hans Oudshoorn van Saxo, onze gast vandaag.

Box 3

Pandora's Box 3, Black Box 3: wie verzint een nog betere naam? Is er weer box 3 nieuws, het belangrijkste is dat de Wet tegenbewijsregeling in de Tweede Kamer is aangenomen. Intussen dringt het hoe lang meer tot beleggend en huizenbezittend Nederland door wat voor draconische belastingen ons worden opgelegd en ontstaat er steeds meer onrust. Dringen bij de poort, Hans kon de publieke belangstelling voor zijn Saxo webinar box 3 al niet aan.

StockWatch wordt ook bedolven onder de vragen. Dinsdag mag u een nieuwe video verwachten hierover op ons YouTube kanaal. Zo komt u er alvast een beetje in.

En de rest

Verder in dit rondje:

• Elon Musk, Tesla en de American Party
• Hoe zit het met de pre-earnings calls (we betrapten Arcadis en PostNL) en pre close notes (Flow Traders, NN en eigenlijk ook Shell)?
• Wordt David Hassett de nieuwe Fed-voorzitter?
• Krijgen we gelijk? De networks (CNBC, BI, Reuters) beginnen nu ook steeds meer te reppen dat de handelsoorlog geen impact meer heeft op beurzen, maar… ook niet op de VS werkgelegenheid. Conagra zegt wel dat inflatie weer een probleem begin te worden voor consumenten
• Tot slot, let op de socials goed op, of u écht met Niels, Arend Jan, Paul, StockWatch of het BeursCafé hebt te maken, of met (de wildgroei aan) fake accounts. Het is eigenlijk simpel: zodra er ook maar een zweem van gratis geld, snel rijk worden, quick bug en gegarandeerde superrendementen is, weet u al meteen dat wij het niet zijn

Terugblik Niels' voorspellingen 2025

Niels gaf deze tien punten in december. Wat is er tot nu toe van terecht gekomen? Oordeel zelf.

1. De inflatie blijft in de VS ruim boven de doelstelling van 2%

Inflatie momenteel 2,4%

2. De Fed gaat de rente met maximaal 25 basispunten verlagen

Spannend, want er zijn nog geen renteverlaging geweest. Echter, 72% van de analisten gaat nu uit van twee renteverlagingen of meer dit jaar

3. Grootste verrassing 2025: De AMX verslaat de Nasdaq100

Koers AMX +9% YTD en Nasdaq100 -6% (beiden in euro’s)

4. Besi best presterende AEX-fonds

Oeps, -7,5% YTD

5. Randstad grootste bleeder in de AEX

Underperformer met +2% YTD

6. Evolution favoriete turnaround kandidaat

-2,5% YTD. Niet dramatisch, maar Niels wordt er niet blij van

7. Ahold Delhaize beste fonds qua risico/rendementsverhouding

+12% dit jaar plus nog 2% dividend

8. PostNL grootste bleeder van het Damrak

-10% YTD. Zoals we van dit bedrijf mogen verwachten.

9. AB Inbev grootste buitenlandse verrassing

+20% YTD!

10. Ontex meest kansrijke overnamekandidaat

Helaas is dat nog niet overgenomen. Waarom noemde Niels JET ook niet?

Gewaagde voorspellingen Saxo 2025

Ook hier geldt, turft u maar mee:

• Trump 2.0 blaast de Amerikaanse dollar op
• Nvidia stijgt naar het dubbele van de waarde van Apple
• Grote natuurramp brengt grote verzekeraar in faillissement

ABS Fund van Wijs & van Oostveen

Asset Backed Securities, ofwel ABS, zijn waar u als particulier moeilijk bij kan, maar die zeker toegevoegde waarde kunnen hebben. Het ABS Fund belegt met name in obligaties die gedekt zijn door een onderpand, zoals bijvoorbeeld vastgoed. Het is een ideaal product om uw risico's beter te managen. Meld u hier aan en dan betaalt u met de code beurscafe geen instapkosten.

Luistervragen

• In welke box kan je het beste beleggen: 2 of 3? Wat zijn de voordelen en nadelen per box en Hans, kun je goed beleggen vanuit je BV bij Saxo?
• Hebben jullie misschien nog tips voor boeken over fundamentele analyse van aandelen?
• Op basis van welke criteria selecteer je ETF;s, Arend Jan?
• Kosten, track record, liquiditeit, fysiek of synthetisch, uitkerend of herbeleggend en meer: hier staan alle factoren en de wegingen die wij dat toekennen op een rij in dit artikel
• Protector Forsikring: vorige maand tipte Robbert Manders van Antaurus dit in het BeursCafé. Hoe staat het daarmee?

Boekentips

• Beleggen voor Dummies
• Beleggen in aandelen voor Dummies
• What Works on Wall Street
• Excess Returns

Vooruitblik ASML, ASMI en Besi

Wat wilt u nog meer? Paul leverde gisteren al een vooruitblik af op alle chippers die hij volgt en voor een deel in belegt. Waar gaan we met name op letten bij de Q2-cijfers? Een paar snapshots:

• Koersen YTD: ASMI, -6%, Besi -4%, ASML vlak, TSMC +3%, Nvidia +5% YTD. Allen in euro’s
• Bij Besi draait het om de quotes over Hybrid bonding. Dit is veel belangrijker dan wat het bedrijf heeft gepresteerd in Q2 en in 2025
• Nvidia: $200 miljard omzet in gebroken boekjaar 2025/2026 verwacht. Circa 55% meer dan een jaar geleden
• Waarom Paul nu meer ziet in Qualcomm dan Nvidia

DeLonghi

Mathijs, de maker van het StockWatch You Tube kanaal, kwam vorige week in het BeursCafé langs met een kooptip voor DeLonghi, waar hij zelf is gaan beleggen. Wat wij er van vonden. Reden voor StockWatch om een analyse te maken.

• Het komt erop neer dat Mathijs het zeker niet slecht ziet. De rating van Randy zit tussen een Buy en een Hold in. Uit voorzichtigheid kiest hij voor een Hold
• De fabrikant van kleine huishoudelijke apparaten - vooral koffiemachine - is géén defensieve haven, Mathijs. De marges schommelen fors: de operationele marge in 2021 bedroeg 12%, in 2022 ging het naar 8% en dit jaar rekenen we weer op 12%
• Opgelet, koffie is zelf voor velen een eerste levensbehoefte, maar de machines zelf zijn dat niet! Dus zijn cyclisch
• Nettokaspositie van €483 miljoen. Dit is ruim 10% van de market cap van €4,5 miljard. Er is ruim 4% dividendrendement en ons koersdoel bedraagt €33. Dit is 10% boven de huidige beurskoers

De laatste ronde

• Ruim 94% van de JET aandeelhouders stemt in met de acceptatiedrempel van 80% bij de overname van Prosus. Is de kans op een hoger bod hiermee definitief vervlogen?
• OpenAI komt met webbrowser: adieu Google?
• JPMorgan Chase denkt dat er in H2 $500mld aan particulier geld naar de markt kan komen, wat Wall Street 10% hoger kan zetten. Snijdt deze redenatie hout?

Deze podcast werd mede mogelijk gemaakt door Saxo, ABS Fund Wijs & van Oostveen en Wijnbeurs.nl.

Spotify klanten luisteren hieronder naar het BeursCafé en Apple Podcasts klanten doen dat hier.