Nee, er is nog geen sprake van een beurs crash! En de globalisten hebben het ook niet gedaan, zoals een zeker persoon beweert in een groot wit huis in Washington. Als u wel al dik 10% of nog veel meer in de min staat - en daarom hameren Niels en Arend Jan altijd zo op risico - dan ligt dat echt aan u zelf en uw beleggingskeuzes. In een bull market kan iedereen beleggen, in een bear market blijkt wie zijn of haar risicoprofiel het beste op orde heeft.
De stormachtige ontwikkelen in de beurswereld, (geo)politiek en Den Haag nopen Niels en Arend Jan tot uitgebreide analyse. Beide heren zijn ondanks een daling tevreden met hun portfolio, hebben vijf overnamekandidaten en een reeks aandelen en sectoren die kunnen of moeten profiteren van de Europese herindustrialisatie en herbewapening. Oh ja, we hebben ook nog slecht box 3 nieuws. Dit en nog veel meer in het BeursCafé!
Headlines:
- No worries! Waarom de daling (in de VS) nog geen dip, correctie, bear market, laat staan een krach en... eigenlijk puur natuur is
- Wie o wie? Vijf potentiële overnamekandidaten Damrak
- Welke (Nederlandse) bedrijven kunnen profiteren van de hernieuwde Kanonen statt Butter politiek in Duitsland
- Box 3: helaas voor ons beleggers, de staatssecretaris houdt voet bij stuk
- Hoe meldt u uw Just Eat stukken aan en in welke mate profiteert Flow Traders van de onrust op de financiële markten?
Overnamekandidaten en daling, dip of krach?
Wacht even, de beurzen staan in brand en het BeursCafé gaat over overnamekandidaten zitten leuteren?! Dat in brand staan valt wel mee, ondanks dat - hallo, daar is ie dan - president Donald Trump zich er nu ook mee bemoeit. Hij geeft de globalisten de schuld van de sell-off. Het BeursCafé houdt het erop dat kopers en verkopers lagere prijzen overeenkomen. Een sell-off is het zeker (in New York), maar elders (nog lang) niet. Europa en China zitten gewoon in een bull market.
Wat valt het BeursCafé op?
- De crowded Trades als Palantir, Nvidia, Tesla... en Hims & Hers komen gierend naar beneden, of deden dat al (bitcoin en crypto)
- De semiconductors zitten in een bear market
- De Nasdaq 100 staat op een 10% dip
- Dividendaandelen stijgen in New York
- De brede markt komt inderdaad van de laatste all time highs af, China en Europa gaan echter prima en alleen als u (zwaar) overwogen bent in de meest risicovolle assets is er sprake van een krach
Brede markt
Wat valt Niels en Arend Jan deze week op?
- Euro- en rentestijging door het loslaten schuldenplafond Duitsland. Berlijn kan gemakkelijk haar schulden laten oplopen, net als Nederland. Renteniveau, begrotingen en schulden zijn daar geen probleem, maar voor Frankrijk, Italië, Spanje, België en meer is het dat wel
- De term euro bonds valt ook weer, de Franse president heeft het zelfs over een oorlogseconomie, maar kan dat allemaal zomaar gelet op het Verdrag van Maastricht en de wet?
- Het is niemand opgevallen? De ECB verlaagde de rente gisteren met een kwartje, tegen de stijgend marktrentes in, maar de president zei weer eens helemaal niets in de persconferentie
- Het sentiment is bliksemsnel gedraaid. Het mooiste voorbeeld: in Bulls & Bears (SB6), waar Niels deze week te gast is, komt dit weekend al een wereldindextracker ex-Amerika aan bod! Dat hadden we twee maanden geleden ook niet gedacht. Vrijdag om 15:00 uur, zaterdag om 11:00 uur en zondag om 13:00 uur op SBS 6
- Inkoopmanagersindices deze week: de markt twijfelt op op korte termijn aan de Amerikaanse economie door onder meer de Trump tarievenbonanza en de DOGE kettingzaag en dat zien we nu ook aan de indices. Arend Jan is evenwel (op wat lageren termijn) bullish op de Amerikaanse economie: waarom?
Update box 3: (nare) brief van de staatssecretaris
Het wordt er niet leuker op volgens het BeursCafé en zeker niet gemakkelijker. Wel lucratiever. Voor de overheid dan.
- Vermogensbelasting voor 2028 niet haalbaar volgens de staatssecretaris, iets wat Niels zich ernstig afvraagt. De staatssecretaris zegt dat het net zo lang duurt, als de invoering wet op werkelijke rendementen.
- Inkomsten in box 3 zijn verdubbeld van €4 à €5 miljard in 2019 naar €8 miljard in 2025. Is niet genoeg voor de politiek. Om €8,2 miljard op te halen, heeft Den Haag een vermogensbelasting van 1,5% nodig
- Er zijn juridische bezwaren
- Vermogensbelasting is volgens de staatssecretaris niet eerlijk. Standpunt is: hoe meer rendement, hoe meer draagkracht om belasting te betalen. Politiek kijkt hierbij niet naar hoe u tot dit rendement komt, zoals het risico dat u loopt om tot zo’n rendement te komen.
Portfolio’s
Arend Jan zijn StockWatch ETF Porto staat in het rood! En dat hebt u hem van de week al flink ingepeperd. Welke kritiek snijdt wel en niet hout, maakt hij zich zorgen en klopt het nog wat hij aan het doen is?
- In het BeursCafé Premium straks bespreekt Arend Jan trouwens vier thema-ETF's waar hij deze week naar keek en waarvan hij er waarschijnlijk maar eentje maandag met een (doorlopende) limietorder probeert te kopen. Welke zijn het en waarom zo'n order?
- Europese small & mid cap rally gemist, Niels' StockWach Aandelen Porto heeft deze week underperformance, maar staat year-to-date nog te glanzen. Waar zit 'm dat allemaal in?
ABS Fund van Wijs & Van Oostveen
We hebben een speciale gast in de uitzending. Robert Schuckink Kool is senior portfoliomanager van het ABS Fund van Wijs & van Oostveen Vermogensbeheer. Hij legt uit hoe u met beperkt risico toch mooie rendementen kan halen met asset backed securities (ABS). Wat zijn dat, waarom kent het ABS Fund zo'n laag risico en toch mooi (prognose)rendement en wat zijn uw kansen? Robert legt het uit. Ook beleggen in zijn ABS Fund? Via deze link kunt u zich aanmelden en met de code beurscafe betaalt u geen instapkosten.
Vijf potentiële overnamekandidaten
Er zijn nog geen hogere bieders tussen de schuifdeuren verschenen voor Just Eat Takeaway, maar u vroeg ons of er misschien meer aanbiedingen in het Damrak schap liggen.
- Basic-Fit: CEO René Moos is 62 jaar, heeft al wat aandelen gedoneerd aan kinderen en private equity is geïnteresseerd. Waardering is met zes keer de getaxeerde vrije kasstroom extreem laag
- Intikkertje ABN Amro
- JDE Peet’s
- Omdat we het gewoon moeten noemen: TomTom. Da's een oudje met een lange baard, maar er zijn ontwikkelingen
- Ontex: de activiteiten in Brazilië zijn verkocht en er is nu ook een koper gevonden voor de Turkse activiteiten. AIP en PAI Partners waren in het verleden al geïnteresseerd en ook Kimberly Clark is een mogelijke kandidaat
Welke aandelen gaan profiteren van Duitse fiscale stimuli
- Autobouwers (kunnen ook tanks en andere rommel bouwen, zeker de Duitsers)
- Staalbedrijven (ArcelorMittal)
- Grondstoffenfondsen (AMG)
- Industrie (Aalberts, TKK, Nedap)
- Financials (meer lenen, hogere rentes)
- Defensie (Rheinmetall, ThyssenKrupp, BAE Systems, Thales, Dassault, Safran, Leonardo et cetera)
Laatste ronde en uw vragen
- Wat moet u wel en niet doen, als de schrik u nu te pakken heeft op deze moeilijke, nerveuze en volatiele markt?
- Of Arend Jan met z'n ETF porto niet voor de kat met haar edele delen aan het beleggen is?
- Hoe u uw aandelen Just Eat Takeaway aan moet melden en moet u dat eigenlijk wel doen?
- Wat moeten we met onze chippers, Arend Jan?
- Air France KLM gaat +30% op cijfers: for heavens sake, wat happened?! :-)
- Heel veel beweging bij de onderliggende fondsen en crypto: wordt het weer een topkwartaal voor Flow Traders?
- Just Eat Takeaway ontglipt met het Prosus bod het BeursCafé als running gag, maar gelukkig hebben we PostNL en Bpost nog! Zolang als het duurt dan...
Veel plezier en wijsheid met het enige, echte BeursCafé! Spotify-klanten luisteren hieronder en Apple Podcasts luisteraars klikken hier.
Deze podcast wordt mede mogelijk gemaakt door Saxo, Lendahand en ABS Fund van Wijs & van Oostveen
