In de tas, we kopen vandaag voor onze StockWatch ETF Porto de iShares MSCI World ETF bij. Die index bestaat intussen ook uit bijna een kwart (!) Big Tech. Behalve dat we netjes de wereldindex, S&P 500 en Nasdaq 100 ETF's periodiek bijkopen, vergroten we niet onze technologieweging. Weliswaar zijn wij bullish op aandelen met deze waarschijnlijk bedrijfsvriendelijke Amerikaanse president. Tech vinden wij alleen te duur, maar we spelen deze week nog twee andere Trump thema's: defensie en energie. Vooruit, drie thema's, want we kopen ook Europa bij gezien onze dollar-weging.
Headlines:
- Vandaag kopen we iShares MSCI World ETF periodiek bij
- Vrijdag volgt periodiek de Invesco Nasdaq 100 ETF
- Deze kopen we - nieuw - niet één, maar twee defensie trackers en een energie ETF
- Van technologie krijgen we momenteel hoogtevrees
- We kopen ook het aantrekkelijk gewaardeerde Europa en euro bij
Trump ETF's: we zetten in op defensie en energie
Een nieuwe president en een nieuw geluid? Wij denken van wel, kijk en luister maar. En we doen boter bij de vis. We kopen deze week drie nieuwe trackers voor onze StockWatch ETF Porto. Het gaat om thema's waarvan wij denken dat die goed kunnen boeren onder een nieuw regime in het Witte Huis én een door de Republikeinen gedomineerd Congres. Wij hebben - we splitsen uit in gevestigde namen en nieuwkomers - twee defensie-ETF's op het oog en een energie tracker.
Zoals het nu lijkt gaat de Navo-norm voor defensie-uitgaven naar 5% en dat betekent vele miljarden extra die naar een breed scala aan bedrijven gaat. De nieuwe - zoals dat zo mooi heet - energy czar onder president Donald Trump is ene Doug Burgum en die lijkt net zo tough als zijn naam klinkt. Zijn motto is niet alleen Drill baby, drill voor fossiele winning, maar ook voor de bestaande regulering. Kortom, de energiebedrijven krijgen op papier de kans waarde te scheppen.
De dollar-weging wordt te groot
Allemaal leuk en aardig, maar door deze aankopen en plannen krijgt de dollar een veel te groot gewicht in onze portefeuille. Die bouwen we niet af, maar we kopen we extra onze Europese trackers bij. Is het verstandig om nu op al die toppen fors bij de te kopen? Nee, maar het geld voor deze ETF's halen we uit onze privé portefeuille. Het geld is al belegd (in het Vanguard World Stock Fund), ofwel we verschuiven het alleen en het risicoprofiel is niet veel anders.
Even geen extra technologie
U mist technologie in dit verhaal. Weliswaar azen we in ieder geval nog op een semiconductor ETF, maar we kopen even geen extra tech. Pure plays dan, want de S&P 500 bestaat al voor eendere (!) uit Big Tech, de wereldindex voor ruim 20% en dan weet u de Nasdaq 100 wel. Waar me mee zitten, is dat Amerikaanse technologie zo vreselijk duur is in vergelijking met de rest en oh ja, gaan ze allemaal de miljarden en nog eens miljarden investeringen in AI terugverdienen?
Technologie is niet meer zo duur geweest sinds 2000, toen het echt uitzinnig was. En toen werd het duidelijk dat niet iedere dotcom met nul omzet en winst een kip met gouden eieren was... We blijven periodiek onze Invesco Nasdaq 100 ETF, SPDR S&P 500 ETF en iShares MSCI World ETF bijkopen, maar verder doen we kalm aan met technologie. We zoeken het meer in defensievere waarden en Europese aandelen om extra bij te kopen en exposure te vergroten.
Onze vorige week gekochte Fidelity Bitcoin ETP gaat vooralsnog lekker. Misschien dat we meer in bitcoin, misschien wel ripple en in crypto gaan doen, maar dat doen we bij voorkeur op een dip, of misschien wel krach. Voor ons is dit gokken en speculeren, want we kunnen geen waardesommen maken en daarom willen we liever niet meer dan 2-3% weging hebben.
Twee zegeningen periodiek beleggen
Verder beleggen we deze week braaf periodiek bij. Vandaag hebben we al een plukje van onze fundering van de portfolio bijgekocht, de iShares MSCI World ETF. Vrijdag is de Invesco Nasdaq 100 ETF aan de beurt. Hieronder ziet u de bon van de iShares MSCI World. Ja, die staat ruim boven €100. Dit is het mooie aan periodiek beleggen met iedere keer (min of meer) hetzelfde bedrag. U wordt tegen uzelf beschermd. Want:
- Staan de beurzen hoog en/of zijn ze duur? Dan koopt u minder voor uw geld
- Staan de beurzen laag en/of zijn ze goedkoop? Dan koopt u voor meer voor uw geld
Want als het lekker gaat, bent u in de regel bullish (of het voelt in ieder geval goed) en als het daalt... Juist, dan bent u bearish. Behalve dat u lekker nooit harde aan- en verkoopbeslissingen hoeft te nemen bij periodiek beleggen - zoals wat technologie al dan niet nog voor upside heeft - is dit het tweede grote voordeel aan deze manier van beleggen. Het is misschien niet spannend, niet sexy, vaak heel erg saai, maar wel zo lucratief. Op lange termijn dan.
Arend Jan Kamp heeft op StockWatch een long-positie in Fidelity Physical Bitcoin ETP, Xtrackers MSCI World Momentum ETF, WisdomTree Eurozone Dividend Growth ETF, SPDR US Dividend Aristocrats ETF, SPDR S&P 500 ETF, VanEck AEX ETF, iShares MSCI Core Europe ETF en iShares MSCI Core World ETF. Privé zit hij long in onder meer in Vanguard World Stock Fund, die hij afbouwt ten faveure deze StockWatch portfolio en voor zijn pensioen zit hij in het Brand New Day wereldaandelen fonds.Dit artikel mag niet worden beschouwd als individueel beleggingsadvies. Heeft u naar aanleiding van dit artikel een vraag? Stuur dan een mail naar redactie@stockwatch.nl. Wij doen ons best om deze zo snel mogelijk te beantwoorden.
